" Очевидное решение управляющего активами Vanguard не разрешать покупку спотовых биржевых фондов Биткойн (ETF) на своей платформе, по-видимому, подтолкнуло некоторых клиентов к выходу.
Согласно сообщению The Wall Street Journal от 11 января, Vanguard заявила, что не будет предлагать новые спотовые биткойн-ETF на своей брокерской платформе, поскольку они не соответствуют ее традиционным предложениям.
«Спотовые биткойн-ETF не будут доступны для покупки на платформе Vanguard, — говорится в заявлении компании. — У нас также нет планов предлагать биткойн-ETF Vanguard или другие продукты, связанные с криптовалютой. Мы считаем, что эти продукты не соответствуют нашему предложению, ориентированному на такие классы активов, как акции, облигации и денежные средства, которые Vanguard рассматривает как строительные блоки хорошо сбалансированного долгосрочного инвестиционного портфеля».
Vanguard не был среди 14 эмитентов, подавших заявку на спотовый биткойн-ETF в 2023 году, и некоторые инвесторы сочли его недавние шаги поводом для перевода своих средств на другие платформы.
Один из клиентов Vanguard, Тони Спенсер, утверждает, что представитель сообщил ему, что Vanguard не разрешает покупку спотовых биткойн-ETF, потому что продукт «не соответствует инвестиционной философии Vanguard».
Спенсер также утверждает, что Vanguard позволяет инвесторам продавать только флагманский биткоин-продукт Grayscale, Grayscale Bitcoin Trust (GBTC), который недавно был преобразован в спотовый ETF.
«НОВИНКА: Vanguard Group, второй по величине в мире управляющий активами после BlackRock, как сообщается, блокирует своим клиентам покупку новых спотовых ETF стоимостью BTC, заявив, что эти продукты «не соответствуют инвестиционной философии Vanguard».
Теперь мы начнем понимать, как институциональная компания TradFi относится к Биткойну. Тот факт, что SEC разрешила существование этих ETF, не означает, что частный сектор должен их принять. Крипто-скептицизм все еще жив и здоров на Уолл-стрит»,
– пишет Элеонора Терретт (@EleanorTerrett) 11 января 2024 г.
Старший технический менеджер Coinbase Юга Колер был среди других, кто заявил, что конвертирует свои сбережения Roth 401(k) в Vanguard в Fidelity, которая выпустила один из 10 спотовых биткойн-ETF, запущенных 11 января.
«Патерналистская блокировка биткоин-ETF со стороны Vanguard не вписывается в мою инвестиционную философию», — добавил Колер.
Комментатор Биткоин Нил Джейкобс сказал, что он также находится в процессе вывода средств из Vanguard в ответ на сообщенное решение.
«Ужасное деловое решение Vanguard», — сказал он.
«Vanguard отказывается позволять клиентам покупать Bitcoin ETF за собственные деньги. Итак, клиенты закрывают свои аккаунты!!» — сообщает Биткоин-архив (@BTC_Archive) 11 января 2024 г.
По данным WSJ, клиенты инвестиционных компаний Citi, Merill Lynch, Edward Jones и UBS сообщили, что они также не смогли приобрести спотовые биткойн-ETF на этих соответствующих платформах.
Сообщается, что UBS рассматривает «нежелательные предложения» от потенциальных инвесторов в биткойн-ETF и делает оценки в каждом конкретном случае. ETF может предлагаться только на брокерском счете и подходит только для «агрессивных инвесторов», добавили они.
Также понятно, что некоторые из 10 одобренных спотовых биткоин-ETF находятся на его платформе, но не все.
Между тем, представитель Citi сообщил, что спотовый биткойн-ETF уже доступен для его институциональной клиентской базы, и фирма оценивает индивидуальные продукты для своих богатых клиентов.
Сообщается, что Merrill Lynch ждет, чтобы увидеть, насколько эффективно торгуются спотовые биткойн-ETF, прежде чем принять решение о возможности покупки продуктов биткоинов, по словам репортера Fox Business Элеоноры Терретт, которая процитировала неназванный источник.
Между тем, торговля спотовыми биткоин-ETF была доступна на брокерской платформе JPMorgan. JPMorgan является авторизованным участником ETF iShares Bitcoin Trust ETF компании BlackRock. Тем не менее, согласно скриншотам, предоставленным Дэном МакАрдлом, соучредителем аналитической платформы блокчейна Messari, банк, возглавляемый Джейми Даймоном, поделился информацией о рисках с потенциальными инвесторами, рассматривающими возможность размещения торгового заказа.
«Биткойн-ETF похожи на рэп-альбомы конца 80-х. Vanguard даже не будет их нести, и вот JPM наклеивает ярлык «Рекомендации для родителей» на IBIT», – прокомментировал Эрик Балчунас (@EricBalchunas) 11 января 2024 г.
Первый день торгов наступил 10 января после долгожданного одобрения регулирующих органов.
Объемы спотовых торгов биткойн-ETF превысили 4,5 миллиарда в первый день торгов, причем большая часть потоков поступила от биткойн-ETF BlackRock, Grayscale и Fidelity.
Комиссия по ценным бумагам и биржам США также одобрила заявки 19b-4 и формы S-1 от ARK 21Shares, Invesco Galaxy, VanEck, WisdomTree, Valkyrie, Bitwise и Franklin Templeton. Hashdex еще не получил одобрения S-1.
